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（原标题：上交所改进《初度公开采行股票网下刊行实施确定》 加多抓有科创板市值的要求）
上交所发布《上海商场初度公开采行股票网下刊行实施确定（2024年改进）》。本次改进主要对投资者参与科创板网下刊行业务，加多了抓有科创板市值的要求。自2024年10月1日起，网下投资者过甚科罚的配售对象进入科创板新股网下刊行的，除需顺应现行市值门槛要求外，主承销商还应要求其在基准日（初步询价入手日前两个交游日）前20个交游日（含基准日）所抓有科创板非限售A股股票和非限售存托把柄总市值的日均市值为600万元（含）以上。
奉告全文对于发布《上海商场初度公开采行股票网下刊行实施确定（2024年改进）》的奉告
上证发〔2024〕112号
各商场参与东说念主：
为了落实中国证监会《对于深入科创板更始奇迹科技立异和新质坐褥力发展的八条范例》的关系宗旨，完善科创板新股市值配售安排，根据《证券刊行与承销科罚目的》《上海证券交游所初度公开采行证券刊行与承销业求实施确定》等关系章程，上海证券交游所、中国证券登记结算有限包袱公司改进形成了《上海商场初度公开采行股票网下刊行实施确定（2024年改进）》（详见附件），现给以发布，并自2024年10月1日起奉行。2023年2月17日发布的《上海商场初度公开采行股票网下刊行实施确定（2023年改进）》（上证发〔2023〕36号）同期废止。
特此奉告。
上海证券交游所、中国证券登记结算有限包袱公司
2024年8月16日
上海商场初度公开采行股票网下刊行实施确定
（2024年改进）
第一章 总则
第一条 为了标准拟在上海证券交游所（以下简称上交所）上市的公司初度公开采行股票网下刊行业务，提升初度公开采行股票网下申购及资金结算后果，根据《证券刊行与承销科罚目的》《初度公开采行股票注册科罚目的》《上海证券交游所初度公开采行证券刊行与承销业求实施确定》（以下简称《首发承销实施确定》）及关系章程，制定本确定。
第二条 通过上交所业务科罚系统平台（刊行承销业务）（以下简称业管平台）、互联网交游平台（IPO网下询价申购）（以下简称申购平台）及中国证券登记结算有限包袱公司（以下简称中国结算）上海分公司登记结算平台（以下简称登记结算平台）完成初度公开采行股票和存托把柄的询价、申购、资金代收付及证券启动登记，适用本确定。
第三条 参与初度公开采行股票网下刊行业务的网下投资者过甚科罚的证券投钞票品（以下简称配售对象），应当顺应《证券刊行与承销科罚目的》等关系章程。
第四条 证券资金结算银行经向中国结算上海分公司书面苦求并获准，可成为本确定所称网下刊行结算银行（以下简称结算银行）。
第二章 基本章程
第五条 根据主承销商的书面托福，上交所向顺应条目的网下投资者提供申购平台进行报价及申购。
第六条根据主承销商的书面托福，中国结算上海分公司提供登记结算平台代理主承销商网下刊行召募款的收取。
经刊行东说念主书面托福，中国结算上海分公司根据主承销商提供的网下配售扫余数据办理股份启动登记。
第七条 网下投资者及配售对象的信息以中国证券业协会注册登记的数据为准。上交所从中国证券业协会获取网下投资者及配售对象关系信息。
主承销商应当根据事前公告的报价条目对网下投资者的阅历进行审核，承担关系信息显露包袱，并证明拟参与该次网下刊行的网下投资者关系信息。
第八条 主承销商应当根据中国证券业协会的章程，要求参与该次网下刊行业务的网下投资者过甚科罚的配售对象，以该次初步询价入手日前两个交游日为基准日，其在基准日前20个交游日（含基准日）所抓有上海商场非限售A股股票和非限售存托把柄总市值的日均市值应为6000万元（含）以上。科创和创业等主题紧闭运作基金与紧闭运作政策配售基金，在该基准日前20个交游日（含基准日）所抓有上海商场非限售A股股票和非限售存托把柄总市值的日均市值应为1000万元（含）以上。
参与科创板网下刊行业务的网下投资者过甚科罚的配售对象，除需适现时款章程的市值要求外，主承销商还应要求其在该基准日前20个交游日（含基准日）所抓有科创板非限售A股股票和非限售存托把柄总市值的日均市值为600万元（含）以上。
上述网下投资者过甚科罚的配售对象市值不低于刊行东说念主和主承销商事前确定并公告的市值要求。
参与网下申购业务的网下投资者过甚科罚的配售对象抓有上海商场非限售A股股票和非限售存托把柄总市值计较，适用《上海商场初度公开采行股票网上刊行实施确定（2023年改进）》章程的市值计较律例。
第九条 主承销商通过业管平台向登记结算平台提供配售对象称呼、配售对象证券账户、银行收付款账户以及股票代码等关系信息。上述信息经登记结算平台向结算银行转发后，结算银行庄重对配售对象资金收付款银行账户的合规性进行查验。
第十条 参与初度公开采行股票网下刊行业务的主承销商，应当朝上交所苦求赢得业管平台CA文凭。网下投资者完成在中国证券业协会的注册登记使命后，应当由承销商代为办理申购平台CA文凭。同期具有网下投资者和主承销商双重身份的机构应分歧苦求。CA文凭可在初度公开采行中屡次使用。
网下投资者使用该CA文凭方可登录申购平台参与报价及申购。主承销商使用该CA文凭方可登录业管平台进行数据交换。
第十一条 主承销商及结算银行通过中国结算上海分公司参与东说念主而已操作平台（以下简称PROP），与登记结算平台完成关通盘据交换。
第三章 询价与申购
第十二条 刊行东说念主和主承销商通过向网下投资者询价的相貌确定股票刊行价钱的，既不错在初步询价确定刊行价钱区间后，通过累计投标询价确定刊行价钱并向参与累计投标询价的对象配售股票的相貌进行，也不错通过初步询价确定刊行价钱并向参与申购的对象配售股票的相貌进行。
初度公开采行股票接收平直订价相貌的，拟公开采行的股票扣除科创板保荐东说念主关系子公司跟投部分后，一说念向网上投资者平直订价刊行，不再安排网下刊行。
第十三条 刊行东说念主和主承销商在确定股票代码后方可刊登招股意向书和刊行公告。
第十四条 网下投资者进入初步询价，应当顺应下列条目：
（一）在初步询价入手日前一交游日12：00前已完成在中国证券业协会注册；
（二）顺应刊行东说念主及主承销商事前确定并公告的参与新股刊行抓有市值要求；
（三）已通畅CA文凭用户；
（四）刊行东说念主及主承销商章程的其它条目。
第十五条 主承销商应当在招股意向书刊登日10:00前，录入抓有市值参数圭臬，提交并证明股票代码、刊行东说念主称呼等初步询价关系参数，启动本次网下刊行。
主承销商应于初步询价入手日前一交游日21：00前剔除不顺应条目的网下投资者过甚配售对象，并完成初步证明。业管平台将根据抓有市值参数圭臬，自动查对经主承销商初步证明的网下投资者过甚配售对象阅历，不顺应条目的将被剔除。
第十六条 初步询价时期，网下投资者过甚科罚的配售对象报价应当包含申购价钱和该价钱对应的拟申购股数，其中非个东说念主投资者应当以机构为单元进行报价，每个配售对象填报的拟申购股数不得进步网下启动刊行数目。
网下投资者不错为其科罚的配售对象分歧填报一个报价，合并网下投资者一说念报价中的不同拟申购价钱不进步3个。网下投资者为拟参与报价的一说念配售对象录入报价纪录后，应当一次性提交。提交报价纪录后，原则上不得修改。确有必要修改的，应当在申购平台填写报价修改事理。
在初步询价截止后，主承销商不错获取初步询价报价情况。
第十七条初步询价截止后，主承销商应当在顺应网下刊行参与条目的网下投资者及配售对象界限内，根据《证券刊行与承销科罚目的》等关系章程、刊行东说念主和主承销商事前确定并公告的灵验报价条目，剔除不得参与累计投标询价或订价申购（以下统称申购）的初步询价报价过甚对应的拟申购数目。
主承销商应当于T-1日（T日为申购日）15：00前，将剔除后的网下投资者所科罚的配售对象信息按本确定第九条的章程发送登记结算平台，其中一个配售对象只可对应一个银行收付款账户。
登记结算平台核查配售对象证券账户的代码灵验性，将核查扫尾反应主承销商，然后将证券账户代码灵验的配售对象信息提供结算银行。
第十八条 主承销商应于T-1日15：30前，录入并提交确定的股票刊行价钱区间（或刊行价钱）、网下刊行股票数目等申购参数。网下刊行股票数目由刊行东说念主和主承销商根据事前确定并公告的关系原则，对网下启动刊行数目颐养后确定。
T日9：30前，业管平台自动剔除配售对象在初步询价阶段报价低于刊行东说念主和主承销商确定的刊行价钱或刊行价钱区间下限的初步询价报价过甚对应的拟申购数目。
第十九条新股网下刊行申购日与网上申购日为合并日，网下刊行申购时期为T日9：30至15：00。在申购时期内，网下投资者不错为其科罚的每一配售对象填报一个申购价钱，炒期货该申购价钱对应一个申购数目，大意按照刊行价钱填报一个申购数目。申购时，投资者无需缴付申购资金。
当配售对象初步询价中灵验报价所对应的“拟申购数目”不进步网下刊行股票数目时，其填报的申购数目不得低于“拟申购数目”，也不得高于主承销商确定的每个配售对象申购数目上限，且不得高于网下刊行股票数目。当配售对象“拟申购数目”进步网下刊行股票数目时，其填报的申购数目应为网下刊行股票数目。
网下投资者为参与申购的一说念配售对象录入申购纪录后，应当一次性一说念提交。网下申购时期，网下投资者不错屡次提交申购纪录，但以临了一次提交的一说念申购纪录为准。
第二十条 在T日9：30至15：00之间，主承销商可实时查询讨教情况，并可于T日15：00后，查询并下载申购扫尾。
第二十一条 刊行东说念主与主承销商按照事前确定的配售原则进行网下配售。主承销商应于T+1日15：00前，上传配售对象网下获配应缴款情况，包括刊行价钱、获配股数、配售款、证券账户、配售对象证件代码等数据，业管平台15：30前发送至登记结算平台。各网下投资者可通过申购平台查询其科罚的配售对象网下获配及应缴款情况。
主承销商应当于T+2日向商场公告网下获配及应缴款情况。
第二十二条 对于每一只股票刊行，已参与网下刊行的配售对象过甚关联账户不得再通过网上申购新股。
配售对象关联账户是指与配售对象证券账户注册贵寓中的“账户抓有东说念主称呼”“灵验身份阐发注解文献号码”均相通的证券账户。
第四章 资金的收取与划付
第二十三条 中国结算上海分公司在结算银行开立网下刊行专户用于网下认购资金的收付；在结算系统内开立网下认购资金核算总账户，为各配售对象开采认购资金核算明细账户，用于核算配售对象网下认购资金。
第二十四条 主承销商按本确定第九条录取十七条的要求向结算银行提供配售对象关系信息，行为结算银行审核配售对象银行收付款账户合规性的依据。
第二十五条 T+2日16：00前，网下投资者应根据获配应缴款情况，为其获配的配售对象全额交纳新股认购资金。
网下投资者在办理认购资金划入时，应当将获配股票对应的认购资金划入中国结算上海分公司在结算银行开立的网下刊行专户，并在付款把柄备注栏中注明认购所对应的证券账户及股票代码，若莫得注明或备注信息不实将导致划款失败。一个配售对象只可通过一家结算银行办理认购资金的划入，配售对象须通过注册的银行收付款账户办理认购资金的划出、划入。
刊行东说念主及主承销商在刊行公告中应付上述认购资金划付要求给以明确。
第二十六条 结算银行根据主承销商提供的各配售对象银行收付款账户信息，对各配售对象收付款银行账户进行合规性查验。通过查验的，根据配售对象的划款提示将认购款计入中国结算上海分公司在结算银行开立的网下刊行专户，并向中国结算上海分公司发送电子入账奉告。该入账奉告须明确中国结算上海分公司网下认购资金核算总账户、配售对象认购证券账户及认购证券股票代码，并留存关系划款把柄。未通过查验的，结算银即将该笔付款给以清偿。
第二十七条 中国结算上海分公司根据结算银行电子入账奉告，实时核算各配售对象认购款金额，主承销商可通过PROP详细业务末端实时查询各配售对象认购款到账情况；网下投资者不错通过申购平台实时查询其所科罚的配售对象认购款到账情况。
第二十八条 主承销商于T+2日17：30后通过其PROP信箱获取各配售对象截止T+2日16：00的认购资金到账情况。
配售对象未在T+2日16：00前足额交纳认购资金的，其未到位资金对应的获配股份由主承销商包销大意根据刊行东说念主和主承销商事前确定并显露的其他相貌处理。
第二十九条 主承销商于T+3日14：00前上传最终确定的配售扫余数据，包括刊行价钱、获配股数、配售款、证券账户、获配股份限售期限、配售对象证件代码等，并由业管平台转发至登记结算平台。
主承销商应当于网下刊行完成后向商场公告网下配售扫尾。
第三十条 主承销商按照本确定第二十九条的章程提供配售扫余数据后，登记结算平台将各配售对象的应退款金额，以及主承销商承销证券网下刊行召募款总金额，于T+4日10：00前以各配售对象认购款缴款银行径单元，通过PROP提供给关绑缚算银行。
主承销商未在章程时期内提供配售扫余数据，导致中国结算上海分公司的退款时期顺延的，由此给配售对象形成的升天由主承销商承担。
第三十一条 结算银行于T+4日根据主承销商通过登记结算平台提供的电子退款明细数据，按照原留存的配售对象汇款把柄，办理配售对象的退款；根据主承销商通过登记结算平台提供的主承销商网下刊行召募款收款银行账户办理召募款的划付。
第三十二条 网下刊行认购资金产生的利息收入由中国结算上海分公司按照关系章程划入证券投资者保护基金。
第五章 股份登记
第三十三条 主承销商应当按照本确定第二十九条章程发送网下配售扫余数据，并保证发送的网下配售扫余数据真确、准确、圆善。登记结算平台根据上交所转发的上述网下配售扫余数据办理网下刊行股份启动登记。
由于主承销商发送的网下配售扫余数据有误所致的一切法律包袱，由该主承销商承担。
对于主承销商根据本确定第二十八条包销或按其他相貌处理的股份，主承销商自行与刊行东说念主完成关系资金的划付后，由刊行东说念主向中国结算上海分公司提交股份登记苦求，中国结算上海分公司据此完成相应股份的登记。
第六章 附则
第三十四条 因不可抗力、巧合事件、时候故障、东说念主为错误等原因，导致新股刊行弗成往时进行的，大意上交所决定临时停市的，不错暂停提供初度公开采行股票网下刊行关系奇迹，大意推迟询价、申购、上市日历。前述情形排斥后，上交所不错决定规复关系奇迹。
除上交所认定的罕见情况外，上交所暂停提供关系奇迹前申购平台照旧接收的讨教大意其他数据自动失效。
仅网下询价、申购暂停奇迹且当日规复奇迹的，投资者可在规复奇迹后连接报价、申购，当日报价、申购灵验。
因特殊情况及上交所和中国结算采用的相应范例形成的升天，上交所及中国结算照章不承担包袱。
第三十五条 新股暂停、暂缓、中止刊行上市触及退还投资者认购资金、刊出认购股份的，上交所和中国结算根据关系章程、刊行东说念主和主承销商的托福协助办理相应业务。
第三十六条 刊行东说念主和主承销商对于网下发愚弄命安排有尽头需求的，与上交是以及中国结算上海分公司实时换取，并协商确定具体操作相貌。
第三十七条 主承销商、网下投资者违犯本确定的，上交所可按照《首发承销实施确定》等章程，采用日常监监使命范例、监管范例和纪律刑事包袱等自律科罚范例。
第三十八条 本确定由上交所和中国结算庄重解释。
第三十九条 本确定自2024年10月1日起奉行。原《上海商场初度公开采行股票网下刊行实施确定（2023年改进）》（上证发〔2023〕36号）同期废止。由上交所、中国结算颁布的触及初度公开采行股票申购的关系章程与本确定不一致的，以本确定为准。